Årsredovisning 2006

Soliditet

Soliditet är det viktigaste måttet på kommunens ekonomiska styrka på lång sikt. Den anger hur stor del av de totala tillgångarna som har finansierats med egna medel. De faktorer som påverkar soliditeten är resultatutvecklingen och förändringen av tillgångarna.

Från 2002 har Nacka kommuns soliditet stadigt försämrats från att tidigare legat över riksgenomsnittet. Det beror på negativa resultat, relativt höga investeringsnivåer och ökad upplåning. Under 2005 och 2006 har resultatet förbättrats och därmed har soliditeten förbättrats. Under 2006 har Nacka kommuns soliditet, exklusive ansvarsförbindelser för pensioner, ökat med 4,9 procentenheter och uppgår till 58,5 procent. Soliditeten inklusive ansvarsförbindelserna för pensioner förbättrades med 2 procent och uppgår till 6 procent. Ansvarsförbindelser för pensioner har ökat med 95 mkr jämfört med 2005. Se vidare om lån och pensioner nedan. Om kommunens borgensåtaganden dessutom inkluderas, som också är en form av ansvarsförbindelse, uppgår soliditeten till 4,5 procent (2005; 3,4 procent).

Figur 11: Soliditet

Skuldsättningsgrad

Den del av kommunens tillgångar som finansieras med främmande kapital benämns skuldsättningsgrad.

Figur 12: Skuldsättningsgrad

Skuldsättningsgrad, mkr	2004	2005	2006
Avsättningar	151,1	177,1	120,7
Långfristiga skulder	590,6	500,6	391,2
Kortfristiga skulder	419,1	429,6	497,7
Summa	1 160,8	1 107,3	1 009,6
Total skuldsättningsgrad, %	49,4	46,4	41,4

Nacka kommuns totala skuldsättningsgrad har minskat från 49,4 procent 2004 till 41,4 procent år 2006. I figur 12 framgår att det är de långfristiga skulderna som minskat. Totalt har de långfristiga skulderna minskat med 109,4 mkr, varav 50 mkr avser amortering på lån och resten avser till stora delar minskat utnyttjande av kommunens checkkredit. Nackas finansiella handlingsutrymme har förbättrats och de finansiella riskerna i kommunen är låga. Nacka kommun har en jämförelsevis låg total skuldsättningsgrad och har inga finansiella placeringar. Kommunen har dock endast ett bolag, Nacka Energi AB, som kan generera vinst i form av avkastning eller försäljning.

Pensionsåtaganden

Sedan 1998 redovisas Nacka kommuns pensionsskuld enligt den så kallade blandmodellen, vilket innebär att den större delen tas upp som en ansvarsförbindelse utanför balansräkningen. Denna del av pensionsskulden är viktig att beakta ur risksynpunkt eftersom skulden skall finansieras under de kommande decennierna. Stora pensionsavgångar väntar den närmaste framtiden med kraftiga utbetalningar som följd.

Nacka kommuns totala pensionsåtaganden, inklusive särskild löneskatt, uppgick 2006 till 1 529,5 mkr varav 252,0 mkr är upptagna i balansräkningen och 1 277,5 mkr redovisas som ansvarsförbindelse. Intjänad kompletterande ålderspension redovisas som långfristig avsättning i balansräkningen.

Kommunstyrelsen beslutade den 27 november 2006 (KFKS 2006/1015, § 236) att arbetstagarnas pensionsbehållning för 1998 och 1999 skall utbetalas som pensionsavgift för avgiftsbestämd ålderspension under år 2007. I bokslutet 2006 har därför pensionsavsättningen i balansräkningen minskats och pensionsbehållningen för åren 1998 och 1999 har bokförts som en kortfristig skuld, i likhet med övrig avgiftsbestämd ålderspension.

Det totala pensionsåtagandet ökade år 2006, vilket främst beror på att ansvarsförbindelsen har ökat. Ökningen av ansvarsförbindelsen beror dels på indexuppräkning, dels på att kalkylräntan i de kapitalvärdesberäkningar som görs enligt P-finken har sänkts.

I förändringen av pensionsåtagandena ingår också effekt av det nya pensionsavtalet, KAP-KL, som infördes 1 januari, 2006. Enligt det nya avtalet beräknas pensionsskulden utifrån inkomstbasbelopp istället för prisbasbelopp, vilket innebär lägre kostnader 2006.

Nacka har ingen särskild pensionsförvaltning. Kommunen sysslar inte med kapitalförvaltning, vilket innebär att hela pensionsåtagandet är återlånas i verksamheten. Se figur 13.

Figur 13: Pensionsåtagande

Pensionsåtaganden, mkr	2004	2005	2006
Pensioner som kortfristig skuld, dvs. avgiftsbestämd ålderspension inkl löneskatt	49,2	48,0	131,3
Avsättningar till pensioner	151,1	177,1	120,7
Pensioner äldre än 1998	1 165,4	1 182,5	1 277,5
Totala pensionsåtaganden inkl särskild löneskatt	1 365,7	1 407,6	1 529,5
Finansiella pensionstillgångar	0	0	0
Återlånade medel (ej finansierade pensions-förpliktelser	1 365,7	1 407,6	1 529,5